简评爱博医疗、安图生物、公牛集团

1.OK镜赛道有两个选手，研究欧普康视就不得不关注爱博医疗。爱博医疗，上半年净利9145万元 同比增143.61%。报告中OK镜增速高达308%，上半年佩戴片销量和收入均超过去年全年(去年全年销量10万片)，随着三四季度传统旺季，有望达20万片(还要看疫情影响的持续性)。

去年欧普销量46.8万片，如此来看，公司今年销量望接近去年欧普销量的40%。由于爱博19年OK镜才获批与前年比较意义不大。但此般增速可见爱博自获批以来，在爱尔加持之下，增速还是相当喜人的。这块市场渗透率仍低，两家公司都会有一时半会都能找到自己合适的位置。另爱博眼科器械多方面布局，还是比较有看点的，具体仍需研究后在下结论。

另外，大佬邓晓峰Q2略有减仓，葛兰新进。

2.安图生物中报总体没什么大问题，化学发光和流水线装机稳步推进，盈利能力上逐步向疫情前水平恢复。只不过近来股价一路阴跌，持股体验并不是很好。

重新审视逻辑，当前化学发光市场的渗透率已经达到一定阶段(80%+)，逐步替代酶免方式比较有限。当前阶段头部几家厂家竞争是有所加剧的，尤其是此前迈瑞收购全球知名IVD原料供应商的加码入场；二级医院基本在相关仪器方面实现了比较理想的国产化进程，但是由于技术与经验的差距，替代三级医院仍需时日。且安图生物相对其余几家竞争对手，出口海外占比忽略不计，几乎限定了其发展的范围；此外投资者依旧担忧可能潜在的集采影响。

总而言之，公司或者说整个行业，在找到三甲医院有效的突破口之前，头部竞争较为激烈。公司的选择还是对的，加大研发投入，去巩固自身的护城河。另外，高瓴(礼仁)还在其股东列表，还是依旧在陪伴。

3.公牛集团半年报简评：2021年上半年营收同比增长41.65%，净利润同比增长76.85%，数据看起来很炸，有一个很重要的原因是2020年半年报基数低。电连接业务营收同比增长32%，占总营收51.34%，半年报还提到紧抓新能源发展趋势，正在快速开发并准备上市首款充电枪，如果新能源车的逻辑对，那么充电桩就是大插座，很符合公牛的能力圈，大家静候落地。智能电工照明业务营收同比增长61%，占总营收45.36%，其中墙壁开关插座增速远高于LED照明。

综合来看，公牛利润主要增长点来源于第二曲线照明业务，电连接稳步发展，数码配件营收可以忽略不计。未来看好充电桩业务，整体符合预期。公牛集团半年报自己写的很明白夯实渠道优势，持续推进精益制造。这也是我们看好公牛的原因。

>相关《简评爱博医疗、安图生物、公牛集团》内容：

理财鱼小提示：医疗健康行业周报 |CDMO公司源健优科获数亿元首轮融资；葵花药业布局儿童罕见病市场 近年来，医疗健康产业创新不断涌现，并发展成为最活跃的行业之一，36氪见证和陪伴着这一领域创新企业的成长，并为行业带来专业的声音。 为此，36氪推出了“医疗...【继续阅读】

理财鱼小提示：九安医疗股价暴涨收关注函，泰格医药跌幅居首，市值蒸发近59亿元「医疗器械周榜」 九安医疗股价暴涨收关注函，泰格医药跌幅居首，市值蒸发近59亿元「医疗器械周榜」 2021-12-26 14:48 · 华夏时报（）记者 郭怡琳 于娜 北京报道 与上周相比，...【继续阅读】

本报（chinatimes.net.cn）记者郭怡琳 于娜 北京报道 与上周相比，本周（12月20日至12月24日）医疗概念股稳步回升，一度跻身主力资金净流入排名前五。12月24日，宁夏医保局发布《自治区组织开展医用耗材集中带量采购和使用的实施方案》，受此影响收盘当日...【继续阅读】